Kassavirta ja voitto ovat molemmat tärkeitä taloudellisia mittareita liiketoiminnassa ja ei ole harvinaista, että uudet rahoitus- ja kirjanpitomaailmassa sekoittavat ajoittain nämä kaksi termiä. Mutta kassavirta ja voitto eivät ole samoja asioita, ja on kriittistä ymmärtää niiden välinen ero, jotta voidaan tehdä keskeisiä päätöksiä yrityksen suorituskyvyn ja taloudellisen tilanteen suhteen.
Sijoittajille ymmärretään voitto ja kassavirta. voi helpottaa sen selvittämistä, onko kannattava yritys todella hyvä sijoitus, joka perustuu sen kykyyn pysyä vakavaraisena talouskriisin aikana. Yrittäjille ja yritysten omistajille termien välisen suhteen ymmärtäminen voi antaa tärkeitä liiketoimintapäätöksiä, mukaan lukien paras tapa jatkaa kasvua.
Tässä on kaikki mitä sinun tarvitsee tietää kassavirrasta, voitosta ja erosta kaksi käsitettä.
Ilmainen e-kirja: Johtajan talousopas & Kirjanpito
Käytä ilmaista e-kirjaasi tänään.
LATAA NYT
Mikä on kassavirta?
Käteinen raha liikkuu jatkuvasti yrityksen ulkopuolelle. Kun jälleenmyyjä ostaa esimerkiksi mainosjakaumaa, rahaa virtaa Kun sama jälleenmyyjä myy jotain varastosta, asiakkailta virtaa rahaa liiketoimintaan. Kun jälleenmyyjä maksaa työntekijöilleen tai yleishyödyllisiä laskujaan, kassavirta liiketoiminnasta velallisille. Kun jälleenmyyjä kerää kuukausittainen erä ostosta, jonka asiakas rahoitti 18 kuukautta sitten, rahavirtaa liiketoimintaan. Luetteloa jatketaan.
Kassavirta viittaa liiketoiminnan tietyn ajanjakson aikana liiketoimintaan ja sieltä pois suuntautuvaan kassavirtaan.
Kassavirta voi olla positiivinen tai negatiivinen. Positiivinen kassavirta osoittaa, että yrityksellä on enemmän rahaa liikkumassa kuin siitä. Negatiivinen kassavirta osoittaa, että yrityksellä on enemmän rahaa liikkumassa kuin sisään.
Kassavirta voidaan jakaa edelleen kolmeen pääryhmään:
- Liiketoiminnan kassavirta: Tämä tarkoittaa yrityksen normaalista liiketoiminnasta kertynyttä nettokassaa. Aktiivisesti kasvavissa ja laajenevissa yrityksissä positiivinen kassavirta vaaditaan liiketoiminnan kasvun ylläpitämiseksi.
- Investointien kassavirta: Tämä tarkoittaa yrityksen sijoitustoimintaan, kuten arvopaperisijoituksiin, fyysisten hyödykkeiden, kuten laitteiden tai omaisuuden, ostaminen tai omaisuuden myynti. Terveissä yrityksissä, jotka investoivat aktiivisesti yrityksiin, tämä luku on usein negatiivinen.
- Rahavirran rahoittaminen: Tämä viittaa erityisesti käteisen liikkumiseen yrityksen ja sen sijoittajien, omistajien tai velkojien välillä. Se on yrityksen rahoittamiseksi tuotettu nettokassan määrä, ja se voi sisältää velka-, pääoma- ja osinkomaksut.
Aihepiiri: Taloudellinen terminologia: 20 taloudellista tietämisperiaatetta
Käteinen Virtalaskelma
Kassavirta raportoidaan tyypillisesti kassavirtalaskelmassa, joka on taloudellinen asiakirja, jonka tarkoituksena on antaa yksityiskohtainen analyysi siitä, mitä yrityksen kassalle tapahtui tietyn ajanjakson aikana. Asiakirjassa esitetään eri alueet, joilla yritys käytti tai sai käteistä, ja sovittaa yhteen käteisvarojen alku- ja loppusaldot.
Siirry vaihtoehtoiseen versioon.
Mikä on voitto?
Voitto määritellään yleensä saldona, joka jää jäljelle, kun yrityksen kaikki toimintakulut vähennetään sen tuloista. Se mitä jäljellä on, kun kirjat ovat tasapainossa ja kulut vähennetään tuotosta.
Voitto voidaan joko jakaa yrityksen omistajille ja osakkeenomistajille, usein osinkomaksuina, tai sijoittaa takaisin takaisin Voitot voidaan käyttää esimerkiksi ostamaan uutta mainosjakaumaa yritykselle myytäväksi tai käyttää uusien tuotteiden tai palvelujen tutkimuksen ja kehityksen rahoittamiseen (R & D).
Kuten kassavirta, voitto voidaan kuvata positiivisena tai negatiivisena lukuna. Kun tämä laskelma johtaa negatiiviseen lukuun, sitä kutsutaan tyypillisesti tappioiksi, koska yritys käytti enemmän rahaa toiminnassa kuin pystyi saada takaisin näistä toiminnoista.
Kuten kassavirta, voitto voidaan edelleen jakaa kolmeen luokkaan:
- Bruttovoitto: Bruttovoitto määritellään tuotoksi vähennettynä tuoton kustannuksella. Se sisältää muuttuvia kustannuksia, jotka riippuvat tuotannon tasosta, kuten materiaalikustannukset ja työvoiman suorat kustannukset y liittyy tuotteen tuotantoon. Se ei sisällä muita kiinteitä kustannuksia, jotka yrityksen on maksettava tuotoksesta riippumatta, kuten vuokrat ja niiden henkilöiden palkat, jotka eivät osallistu tuotteen tuottamiseen.
- Liikevoitto: Liiketoiminnan rahavirran tavoin liikevoitto tarkoittaa vain nettotulosta, jonka yritys saa normaalista liiketoiminnastaan. Se sulkee tyypillisesti pois negatiiviset kassavirrat, kuten vero- tai korkomaksut. Samoin se sulkee pois positiiviset kassavirrat ydinliiketoiminnan ulkopuolisilta alueilta. Sitä kutsutaan joskus tuloksi ennen korkoja ja veroja (EBIT).
- Nettotulos: Tämä on nettotulo, kun kaikki kulut on vähennetty kaikista tuloista. Yleensä tämä sisältää kulut kuten vero- ja korkomaksut.
Tuloslaskelma
Tiedot yrityksen tuloksesta ilmoitetaan yleensä yrityksen tuloslaskelmassa, joka tunnetaan myös tuloslaskelmassa (P & L). Tässä lausunnossa esitetään yhteenveto tulojen, voittojen, kulujen ja tappioiden kumulatiivisesta vaikutuksesta tietyn ajanjakson aikana.
Siirry vaihtoehtoiseen versioon.
Kassavirran ja voiton ero
Keskimääräinen ero kassavirran ja voiton välillä on, että vaikka voitto osoittaa jäljellä olevan rahamäärän kaikkien kulujen maksamisen jälkeen, kassavirta osoittaa nettorahavirta liiketoimintaan ja yrityksestä.
Mikä on tärkeämpää: kassavirta tai voitto?
Sijoittajat ja yritysten omistajat etsivät usein yhtä mittaria, jonka avulla he ymmärtää yrityksen terveyden. He haluavat tietää yhden numeron, jonka tulisi katsoa selvittääkseen, pitäisikö heidän tehdä sijoitus vai kääntää liiketoimintastrategiaansa. Kassavirta ja voitto kahtena kriittisenä ja siihen liittyvänä taloudellisena mittarina kohtaavat usein toisiaan: Mikä on tärkeämpää?
Tähän kysymykseen ei ole yksinkertaista vastausta. sekä voitto että kassavirta ovat tärkeitä omalla tavallaan. Sijoittajana, yrityksen omistajana, avainhenkilönä tai yrittäjänä sinun on ymmärrettävä sekä mittarit että niiden vuorovaikutus toistensa kanssa, jos haluat arvioida yrityksen taloudellista terveyttä.
Esimerkiksi, se on mahdollista jotta yritys olisi sekä kannattava että negatiivinen kassavirta, joka haittaa sen kykyä maksaa kulujaan, laajentaa ja kasvaa. Vastaavasti on mahdollista, että yritys, jolla on positiivinen kassavirta ja kasvava myynti, ei tuota voittoa, kuten monien startup- ja skaalausyritysten tapauksessa.
Voitto ja kassavirta ovat vain kaksi kymmenistä taloudelliset ehdot, mittarit ja suhdeluvut, joihin sinun tulisi tutustua tehdäksesi tietoisia päätöksiä yrityksestä. Saamalla perusteellinen käsitys keskeisistä taloudellisista periaatteista, on mahdollista edetä ammattimaisesti ja tulla älykkäämmäksi sijoittajaksi tai yrityksen omistajaksi.
Oletko kiinnostunut hankkimaan työkalupakin älykkäiden taloudellisten päätösten tekemiseksi ja itsevarmuudesta kommunikoida niistä selkeästi päätökset tärkeimmille sidosryhmille? Tutustu online-rahoitus- ja kirjanpitokursseihimme ja löydä, kuinka voit saada kriittisiä näkemyksiä organisaatiosi suorituskyvystä ja potentiaalista.
Tietotaulukot
Yritys A – kassavirtalaskelma (vaihtoehtoinen versio)
28. syyskuuta 2019 päättynyt vuosi (miljoonina)
Käteinen ja käteinen ekvivalentit, vuoden alku: 10 746 dollaria
TOIMINTA
| Toiminta | Määrä |
|---|---|
| Nettotulot | 37037 |
| Oikaisut liiketoiminnan tuottaman rahavirran nettotulojen sovittamiseksi yhteen: | |
| Poistot | 6757 |
| Laskennalliset verokulut | 1141 |
| Muu | 2253 |
| Muutokset käyttöomaisuudessa ja veloissa: | |
| Myyntisaamiset, netto | (2172) |
| Varastot | (973) |
| Myyjän muut kuin myyntisaamiset | 223 |
| Muut lyhytaikaiset ja pitkäaikaiset varat | 1080 |
| Ostovelat | 2340 |
| Laskennalliset tulot | 1459 |
| Muut lyhytaikaiset ja pitkäaikaiset velat | 4521 |
| Liiketoiminnan tuottama raha | 53666 |
SIJOITTAMISTOIMINNOT
| Toiminta | Määrä |
|---|---|
| jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden ostot | (148489) |
| Tuotto jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden maturiteeteista | 20 317 |
| Tuotot jälkimarkkinakelpoisten arvopapereiden myynnistä | 104,130 |
| Yritysostojen yhteydessä suoritetut maksut, hankitut rahat nettona | (496) |
| Maksut aineettomien hyödykkeiden hankinnasta | (911) |
| Muut | (160) |
| Investointitoiminnassa käytetty raha | (33,774) |
RAHOITUSTOIMINNOT
| toiminta | Määrä |
|---|---|
| Maksetut osingot ja osinkoa vastaavat oikeudet | (10 564) |
| Tavallisen osakkeen takaisinosto | (22860) |
| Myynnin tuotto pitkäaikaisesta velasta, netto | 16,896 |
| Muu | 149 |
| Rahoituksessa käytetyt rahat | (16379) |
Rahavarojen lisäys / vähennys: 3 513
Rahavarat, vuoden lopussa: 14 259 dollaria
Palaa artikkeliin.
Yritys B – Vuotuinen kokeilusaldo (vaihtoehtoinen versio)
28. syyskuuta 2019 (tuhansina)
| tilit | Veloitus | Luotto |
|---|---|---|
| Käteisvarat | 260652 | |
| Myyntisaamiset | 467,976 | |
| Inventory | 676089 | |
| Muut lyhytaikaiset varat | 116775 | |
| Omaisuus & laitteet | 985563 | |
| Pitkäaikaiset aineettomat hyödykkeet | 1,223,400 | |
| Muut pitkäaikaiset varat | 31,093 | |
| Pitkäaikaisten velkojen lyhytaikainen osuus | 14689 | |
| Ostovelat | 312,170 | |
| Siirtovelat | 242427 | |
| Muut lyhytaikaiset velat | 27777 | |
| Pitkäaikaiset velat, vähennettynä lyhytaikaisilla osilla | 236282 | |
| Muut pitkäaikaiset velat | 281588 | |
| Kanta | 1392183 | |
| Kertyneet voittovarat | 771200 | |
| Liikevaihto | 4358100 | |
| Myyntikustannukset | 2738714 | |
| Myynti- ja toimintakulut | 560430 | |
| Yleiset ja hallintokulut | 293729 | |
| Muut tuotot | 960 | |
| Rahoitusinstrumenttien voitto tai tappio, netto | 5513 | |
| Ulkomaanrahan nettovoitto tai -tappio | 12 649 | |
| Korkokulut | 18177 | |
| Tuloverokulut | 257642 | |
| Yhteensä | 7642889 | 7642889 |
Yritys B tuloslaskelma
28. syyskuuta 2019 päättyneeltä vuodelta (tuhansina)
| Toiminta | Määrä |
|---|---|
| Liikevaihto | 43510000 |
| Myyntikustannukset | 2738714 |
| Bruttovoitto | 1619386 |
| Myynti- ja toimintakulut | 560430 |
| Yleiset ja hallintokulut | 293729 |
| Toiminnan kokonaiskustannukset | 854159 |
| Liiketulos | 765227 |
| Muut tuotot | 960 |
| Rahoitusinstrumenttien voitto (tappio) | 5513 |
| (Tappio) Ulkomaanvaluutan voitto | (12 649) |
| Korkokulut | (18177) |
| Tulot ennen veroja | 740874 |
| Tuloverokulut | 257,642 |
| nettotulo | 483,232 |
Palaa artikkeliin.
