Nommé d’après les articles 401 (k) et 403 (b) de le code des impôts, respectivement, les plans 401 (k) et 403 (b) sont des véhicules de retraite fiscalement avantageux offerts par les employeurs. La principale différence entre les deux est le type d’employeur qui parraine les régimes – les régimes 401 (k) sont offerts par des entreprises privées à but lucratif, tandis que les régimes 403 (b) ne sont disponibles que pour les organisations à but non lucratif et les employeurs du gouvernement.

Une autre différence clé entre les plans 403 (b) et 401 (k) réside dans les options d’investissement de chaque offre, bien que cette distinction diminue avec le temps.

Autrefois également connus sous le nom de rentes à l’abri de l’impôt, les régimes 403 (b) étaient auparavant limités à un format de rente. Cette restriction a été supprimée en 1974.

Plans 401 (k)

Un plan 401 (k) est un plan parrainé par l’employeur qualifié régime de retraite auquel les employés admissibles peuvent verser des cotisations à impôt différé sur leur salaire ou traitement après impôt et / ou avant impôt. Les employeurs offrant un plan 401 (k) peuvent faire des contributions équivalentes ou non facultatives au plan au nom des employés éligibles et peuvent également ajouter une fonction de participation aux bénéfices au plan. Les revenus dans un plan 401 (k) s’accumulent sur une base d’impôt différé. Les plans 401 (k) sont proposés par des employeurs privés.

Lorsque vous retirez des fonds de votre 401 (k) – ou «prenez des distributions», selon le jargon – vous commencer à profiter à la fois du revenu de ce pilier de la retraite et à faire face à ses conséquences fiscales. Pour la plupart des gens et avec la plupart des 401 (k) s, les distributions sont imposées comme un revenu ordinaire, un peu comme un chèque de paie. Cependant, la charge fiscale que vous encourez varie par le type de 401 (k) et sur comment et quand vous en retirez des fonds.

403 ( b) Régimes

Un régime 403 (b) est un régime de retraite destiné à certains employés d’écoles publiques, d’organisations exonérées d’impôt et de certains ministres. Ces régimes peuvent investir dans des rentes ou des fonds communs de placement. A 403 ( b) plan est également un autre nom pour un plan de rente à l’abri de l’impôt, et les caractéristiques d’un plan 403 (b) sont comparées en mesure à ceux trouvés dans un plan 401 (k).

Les employés d’organisations exonérées d’impôt sont éligibles à participer au plan. Les participants comprennent des enseignants, des administrateurs d’école, des professeurs, des employés du gouvernement, des infirmières, des médecins et des bibliothécaires. De nombreux régimes acquièrent des fonds sur une période plus courte que les régimes 401 (k) ou peuvent permettre l’acquisition immédiate des fonds.

Différences juridiques entre les régimes 401 (k) et 403 (b)

Notamment, les régimes 403 (b) n’ont pas à se conformer à de nombreux règlements de la sécurité du revenu de retraite des employés Loi (ERISA), qui régit les placements de retraite admissibles à imposition différée, y compris 401 (k) s et 403 b) s. Par exemple, 403 b) sont exemptés du test de non-discrimination. Fait chaque année, ce les tests sont conçus pour empêcher les employés au niveau de la direction ou «hautement rémunérés» de recevoir un montant disproportionné d’avantages d’un régime donné.

La raison de cette exonération et d’autres est un règlement du ministère du Travail de longue date, en vertu duquel les régimes 403 (b) ne sont pas techniquement étiquetés comme parrainés par l’employeur tant que l’employeur ne finance pas ributions. Cependant, si un employeur verse des cotisations aux comptes des employés 403 (b), ils sont soumis aux mêmes directives ERISA et aux mêmes exigences en matière de rapports que ceux qui proposent des plans 401 (k).

En outre, les fonds d’investissement sont tenus de se qualifier en tant que société d’investissement enregistrée en vertu du Securities and Exchange Act de 1940 pour être inclus dans un plan 403 (b). Ce n’est pas le cas pour les options d’investissement 401 (k) .

Différences pratiques entre les plans 401 (k) et 403 (b)

Même si les plans 403 (b) sont légalement capables de fournir des appariements d’employeurs aux contributions de leurs participants, la plupart des employeurs ne sont pas disposés à offrir des correspondances afin de ne pas perdre l’exemption ERISA.

Par conséquent, les plans 401 (k) offrent des programmes de correspondance à un taux beaucoup plus élevé Cependant, si un employé compte plus de 15 ans de service auprès de certains organismes sans but lucratif ou organismes gouvernementaux, il peut être en mesure de verser des cotisations de rattrapage supplémentaires à leurs plans 403 (b) que ceux avec 401 (k) s peut « t.

Une autre différence entre les plans 401 (k) et 403 (b) est que pour les plans non-ERISA 403 (b), les ratios de dépenses peuvent être beaucoup plus bas car ils sont soumis à des exigences de rapport moins strictes.

En règle générale, les fournisseurs et les administrateurs du plan sont différents pour chaque type de plan. Notamment, les plans 401 (k) ont tendance à être administrés par des sociétés de fonds communs de placement, tandis que les plans 403 (b) sont plus souvent administrés par des compagnies d’assurance. C’est l’une des raisons pour lesquelles de nombreux plans 403 (b) limitent les options d’investissement et mettent en évidence les rentes, tandis que les plans 401 (k) ont tendance à offrir beaucoup de fonds communs de placement.

The SECURE Acte et rentes dans les régimes 401 (k)

Cependant, avec la loi intitulée Setting Every Community Up for Retirement Enhancement (SECURE) Act, les employés peuvent voir plus d’options de rente offertes dans leurs plans 401 (k). En effet, la loi SECURE élimine de nombreux obstacles qui décourageaient auparavant les employeurs d’offrir des rentes dans le cadre de leurs options de plan de retraite.

En mettant en œuvre certaines directives et procédures, ERISA les fiduciaires sont désormais protégés contre toute responsabilité en cas de problème financier d’un porteur de rente qui l’empêche de s’acquitter de ses obligations envers ses participants 401 (k).

De plus, en vertu de la section 109 de la loi SECURE, les régimes de rente offerts dans un 401 (k) sont désormais transférables. Cela signifie que si le plan de rente est interrompu en tant qu’option de placement, les participants peuvent transférer leur rente vers un autre régime de retraite parrainé par l’employeur ou IRA, éliminant ainsi le besoin de liquider la rente et de payer les frais et frais de rachat.

The Bottom Line

Néanmoins, les plans 401 (k) et 403 (b ) sont très similaires en ce qui concerne les véhicules de retraite. Les deux ont les mêmes limites de contribution de base, les deux offrent des options Roth et les deux exigent que les participants atteignent 59,5 ans avant de recevoir des distributions.