En av de interessante tingene med å investere er at det bare tar en stor investering, holdt lenge. for å endre din skjebnes skjebne for alltid. Store formuer oppstår fra flere tiår med å ha aksjer i ekstremt lønnsomme firmaer som genererer stadig økende inntjening. Noen omtaler denne tilnærmingen som forretningslignende investeringer.
Den grunnleggende strategien for å bli rik på aksjer er å velge et lønnsomt selskap og holde investeringene dine på lang sikt. Slik passiv investering har potensial til å gjøre deg veldig rik.
Et enkelt matematikkeksempel
Tenk deg at det er 13. mars 1986, datoen da et nytt selskap kalt Microsoft hadde sitt første børsintroduksjon (IPO). Biler det året selges for rundt $ 10.000. Men hva Hvis du, i stedet for å kjøpe en bil, bestemte deg for å kjøpe en aksjeblokk i Microsoft? Innen 2020 ville investeringen være 13,7 mil dollar llion.
Kraften til en enkelt god investering er at den er i stand til å overvinne mange katastrofer. Gå tilbake til 1986, bare denne gangen, anta at du delte de $ 10.000 i 10 forskjellige investeringer på $ 1.000 hver, hvorav bare en var Microsoft.
Anta at du på en eller annen måte klarer å konstruere den eneste verste, forferdelige, statistisk usannsynlige porteføljen du kan tenke deg, og ni av dine 10 beholdninger går umiddelbart konkurs dagen etter at du anskaffer dem. (En slik katastrofal ting er enormt usannsynlig, men for vårt eksempel, si at den har funnet sted i dette alternative universet.)
Hvordan hadde du klart deg? Du investerte $ 10.000 og mistet umiddelbart $ 9000—90% av investeringen din er borte. Men generelt, du gjorde det fortsatt fantastisk, tro det eller ei. Innen 2020 ville du fortsatt sitte på 1,37 millioner dollar, takket være de 34 aksjene i Microsoft du kjøpte i 1986. Og det inkluderer ikke engang kontantutbyttet ditt.
Enten det er en eiendom som er anskaffet i Malibu for 50 år siden eller andeler i Coca-Cola kjøpt på 1960-tallet, en brønn -konstruert portefølje tåler utrolige doseringsfeil mens de fremdeles genererer tilfredsstillende avkastning takket være sammensatt rente. Så lenge du kan henge med og overleve lavkonjunkturer, depresjoner og likviditetsproblemer, har ting historisk gått bra.
Langsiktig investering er nøkkelen
Her er det grunnleggende problemet: Mange ville ikke hatt Microsoft-aksjen i de tre tiårene. En dobling eller tredobling av pengene sine, og de ville ha kausjonert – gå glipp av de utrolige gevinstene de kunne ha gjort hvis de hadde stukket dem ut. Atferdsmessig økonomi, eller studiet av investoradferd, viser at investorer har en tendens til å gjøre veldig menneskelige, gjentatte feil, og de handler ikke alltid rasjonelt.
Derfor er det Det kan være vanskelig for investorer å holde på på lang sikt og ignorere kortsiktige svingninger i pris. Dette forklarer hvorfor indeksfond er så nyttige. Det kraftige fallet eller den meteoriske økningen i enkelte selskaper er ikke tydelig når man ser på indeksen som en helhet, og det kan hjelpe investorer å unngå å handle på følelser eller frykt.
Gjennom årene har Berkshire Hathaway sett aksjer kollapse noen ganger. I løpet av det samme tidsrommet, fordi den underliggende nettoinntekten og bokførte verdien økte, steg aksjene og er nå over $ 260 000 hver. Det var en ujevn vei, med mye smerte. Mange eiere, som ikke forsto allment aksepterte regnskapsprinsipper (GAAP) eller arten av investering i aksjer, solgte etter å ha sett meglerkontoen sin synke. Ikke bare solgte de lave, men de gikk glipp av økningen etter fallet. p>
Scenario: Et stort tap, men gevinster likevel
Hva om noen ikke var heldig eller dyktig nok til å få øye på en Microsoft? Det er et greit poeng. Men de gode nyhetene er at gode bedrifter, spesielt kjedelige, kan være gode investeringer. De trenger ikke å være Microsoft for å være verdt det.
Det er tre ting du trenger å gjøre:
- Forstå at noen ganger er de beste langsiktige investeringene skjult i vanlig syn
- Bare kjøp aksjer som har de tre nødvendige egenskapene til en stor langsiktig eierandel
- Hold deg til de fem nøklene for å bygge en portefølje med gode aksjer
La oss gå tilbake til samme dag i 1986. I stedet for å kjøpe Microsoft bestemte du deg for å dele porteføljen på $ 10.000 i to bunker. I en, til en verdi av $ 5.000, plukker du opp aksjer av fem av de blåeste blå sjetongene i USA; selskaper som alle kjente, som hadde sterke balanser og resultatregnskap, som lenge hadde vært en del av indeksen, som var kjent som hadde vært i virksomhet i generasjoner, om ikke nesten et århundre, og at s hjelpe utbytte.Du velger en tilfeldig liste basert på dagens kjære: McDonald’s Corporation, Johnson & Johnson, Hershey, Coca-Cola og Clorox.
Du bruker den andre halvparten, også verdt $ 5.000, til å spekulere i høyrisiko øre-aksjer du velger selv som du mener har et stort utbetalingspotensial. Du taper umiddelbart $ 5000, det vil si fra dag én, du sitter på et forferdelig 50% tap av rektor. Nå har du igjen med de såkalte «bestemormassene.» Hvordan hadde du det? Har disse kjedelige, vanlige navnene som lover fullstendig mangel på sexappell, spenning eller nattlige nyheter, sviktet deg?
Neppe! Diagrammet nedenfor viser total avkastning på investeringen fra 1986 til 2014.
Time Value of Penger
Til tross for at du mistet halvparten av porteføljen din i begynnelsen, så du fortsatt din $ 10.000 blomstring med 1 269%. Den samlede porteføljen din hadde en samlet årlig vekstrate på 9,16% – selv om det som virkelig skjedde var halvparten av porteføljen din forsterket med 11,8%, og den andre halvparten gikk i stykker.
Du multipliserte pengene dine med store proporsjoner, og gjorde det uten å løfte en finger eller igjen kaste et blikk på porteføljen din, bare som om du var et indeksfond og ikke gjorde noe i 29 år, bortsett fra å la tidsverdien av penger fungere for deg.
Enda bedre, dette antar at du brukte $ 26,381,90 i kontant utbytte som ble sendt til deg underveis. Ha Hvis du reinvesterte utbyttet, hadde du endt enda rikere.
McDonalds beregning forutsetter at du ikke tok noen Chipotle aksjer under splittelsen i 2006. Hvis du hadde gjort det, ville avkastningen ha vært betydelig høyere og gjort den til en av de best utførte aksjene i porteføljen, og returnerte mange, mange ganger beløpet som vises her som burritokjeden utvidet seg raskt over hele USA.
Takeaway
Hva er takeaway av alt dette? Investering er enkelt og krever svært få gode beslutninger, riktig strukturert, for å kompensere for dårlige beslutninger. Nøkkelen er å gi tid til å helbrede sårene, være selektiv med hensyn til hva du kjøper, sjelden selge noe, og fokusere på virkelige selskaper som selger ekte produkter eller tjenester for ekte penger.
Historisk sett har den oppskriften vært en pålitelig metode for å produsere millionærer. Aksjehandel og markedstiming (forsøk på å forutsi om aksjekursene vil være høyere eller lavere i fremtiden) kan gi noen interessante avvik, men de er ikke der de reelle, bærekraftige pengene blir tjent.
