By Raphael Zeder | 2020年6月26日更新（2017年7月15日公開）

フラクショナルリザーブバンキングは、銀行が顧客の預金の一部のみを保有する銀行システムです。準備金。これにより、彼らは残りの部分を使ってローンを組むことができ、それによって本質的に新しいお金を生み出すことができます。これにより、商業銀行はマネーサプライに直接影響を与えることができます。実際、中央銀行がマネーサプライの管理を担当しているにもかかわらず、現代経済のほとんどのお金は、部分準備銀行を通じて商業銀行によって生み出されています。これがどのように機能するかを正確に理解するために、以下でプロセスを詳しく見ていきます。

100パーセントリザーブバンキング

背後にある考え方を説明するフラクショナルリザーブバンキングでは、最初にその反対を考慮する必要があります。100％リザーブバンキングです。このシステムでは、銀行はすべての預金を準備金として保持する必要があります。例を挙げると、1億米ドルのマネーサプライがある経済があるとしましょう。この経済では、初めて銀行がオープンしたばかりで、これをスーパーセーフバンクと呼びます。この銀行は預金取扱機関にすぎません。つまり、預金は受け入れますが、ローンは提供しません。銀行は、すべての預金を保管庫に（つまり、準備金として）保管することにより、顧客にお金を保管するための安全な場所を提供します。それ以上でもそれ以下でもありません。

預金者はいつでも戻って、預金を引き出すことができます。たとえ全員が同時にこれを行ったとしても、すべてのお金は銀行の金庫室に保管されているので、現金が不足することはありません。言い換えれば、銀行のすべての負債（つまり預金）は準備金（つまり資産）によってカバーされます。これは、Super SafeBankのTアカウントを作成することで説明できます。

では、この例ではマネーサプライ。スーパーセーフバンクがオープンする前は、人々は1億米ドルすべてを現金で保有しなければなりませんでした。今、彼らは銀行にすべてのお金を預けることができます。彼らが行うすべての預金は、流通している通貨を減らし、まったく同じ金額で要求払預金を増やします。結果として、マネーサプライ（要求払預金も含む）は変更されません。したがって、100％リザーブバンキングの場合、銀行はマネーサプライを制御したり影響を与えたりすることはできません。

フラクショナルリザーブバンキング

例として、Super SafeBankの保管庫に1億米ドルがあると仮定します。このお金のほとんどはただそこに遊んで座っているだけです。もちろん、引き出しをしたい顧客のために、常にいくらかの準備が必要です。ただし、引き出しの流れが新規預金の流れとほぼ同じである場合、銀行がすべての預金を準備金として保持する必要はありません。代わりに、それらの一部を使用して、お金が必要な人にローンを組むことができます（たとえば、家や新車の購入、大学への進学など）。これは、フラクショナルリザーブバンキングと呼ばれるものです。

ほとんどの国では、準備金として銀行が保持する必要のある総預金の割合（つまり、準備金比率）は、政府や銀行の方針によって規制されています。スーパーセーフバンクは、すべての預金の10％（つまり、1,000万米ドル）を準備金として保持する必要があり、残りの90％（つまり、9000万米ドル）を使用してローンを組むことができると仮定します。

もちろん、銀行は、現金が不足しないように、準備金を法的要件（つまり超過準備金）より上に保つことを決定することもできます。結局のところ、短期間に予想外に多くの引き出しが行われると（取り付け騒ぎなど）、銀行は深刻な問題に直面する可能性があります。これは、Tアカウントをもう一度見ると明らかになります。ご覧のとおり、資産と負債は依然としてバランスが取れていますが、現在はローンが資産の大部分を占めています。

マネーサプライに関して言えば、フラクショナルリザーブバンキングはゲームチェンジャーです。スーパーセーフバンクが融資を行わない限り、総マネーサプライは1億米ドルのままです。しかし、銀行が融資を開始するとすぐに、マネーサプライは増加します。この場合、預金者は依然として合計1億米ドルの要求払預金を持っていますが、借り手は現在、さらに9000万米ドルの現金を保有しています。したがって、総マネーサプライは現在1億9000万米ドルに相当します。このプロセスを繰り返すことができることに注意してください。これにより、マネーサプライがさらに増加します（MoneyMultiplierも参照）。

免責事項：お金と富

一見すると、フラクショナルリザーブバンキングシステムは、おそらくあまりにも良すぎて真実ではないようです。どうして銀行は薄い空気からお金を稼ぐことができるのでしょうか？この時点で、彼らは富ではなくお金を生み出すことに注意することが重要です。この文脈でのお金は交換の媒体にすぎません。 本質的な価値はありません。 ローンを組むことで、借り手はより多くのお金を得ることができますが、同時に彼らはより多くの借金を引き受けています。 したがって、結局のところ、彼らは以前よりも豊かではありません。 言い換えれば、マネーサプライの増加はより高いレベルの流動性をもたらすだけであり、それは経済をまったく豊かにするわけではありません。

一言で言えば

フラクショナルリザーブバンキングは、銀行が顧客の預金の一部のみをリザーブとして保持する銀行システムです。 これにより、お金を借りたい人にローンを組むことができます（家や新車の購入、大学への進学など）。 このプロセスは本質的にお金を生み出し、したがってマネーサプライを増やします。 ただし、新しいお金が生まれても、経済全体の富は変わらないことに注意することが重要です。