Raphael Zeder | Frissítve 2020. június 26 (közzétéve 2017. július 15)

A töredéktartalék banki rendszer olyan bankrendszer, amelyben a bankok csak az ügyfelek által befizetett pénz töredékét tartják fenn tartalékok. Ez lehetővé teszi számukra, hogy a fennmaradó részét kölcsönökre fordítsák, és ezáltal lényegében új pénzeket teremtsenek. Ez lehetőséget ad a kereskedelmi bankoknak arra, hogy közvetlenül befolyásolják a pénzkínálatot. Valójában annak ellenére, hogy a központi bankok felelnek a pénzkínálat ellenőrzéséért, a modern gazdaságokban a legtöbb pénzt a kereskedelmi bankok hozzák létre a töredéktartalékos banki ügyletek révén. Annak megértéséhez, hogy ez pontosan hogyan működik, az alábbiakban részletesebben megvizsgáljuk a folyamatot.

100 százalékos tartalékbank

Az ötlet magyarázata töredéktartalékos banki tevékenységet, először az ellenkezőjét kell figyelembe vennünk: a 100 százalékos tartalékbankot. Ebben a rendszerben a bankoknak minden betétet tartalékként kell tartaniuk. Tegyünk fel egy példát, tegyük fel, hogy 100 millió USD pénzkészlettel rendelkező gazdaságunk van. Ebben a gazdaságban az első bank most nyílt meg, szuper biztonságos banknak hívjuk. Ez a bank csak letétkezelő intézmény. Ez azt jelenti, hogy elfogad betéteket, de nem ad kölcsön. Azáltal, hogy az összes betétet a tárházában tartja (azaz tartalékként), a bank biztonságos helyet biztosít ügyfeleinek pénzük megőrzéséhez. Semmi több, és nem kevesebb.

A betétesek bármikor visszatérhetnek, és felvehetik betétüket. Még akkor is, ha mindannyian egyszerre teszik ezt, készpénzben nincs hiány, mert az összes pénzt a bank tárházában tárolják. Más szavakkal, a bank összes kötelezettségét (azaz betétjét) fedezik a tartalékok (azaz az eszközök). Ezt szemléltethetjük egy T-számla létrehozásával a Szuper Biztonságos Bank számára.

Most nézzük meg a pénzkínálat ebben a példában. A Super Safe Bank megnyílása előtt az embereknek mind a 100 millió dollárt készpénzzel kellett tartaniuk. Most minden pénzüket betéthetik a bankba. Minden betétük csökkenti a forgalomban lévő valutát, és pontosan ugyanannyival növeli a keresleti betéteket. Ennek eredményeként a pénzkínálat (amely magában foglalja a keresleti betéteket is) változatlan marad. Így a 100 százalékos tartalékbank esetében a bankok nem tudják ellenőrizni vagy befolyásolni a pénzkínálatot.

Részleges tartalék banki tevékenység

A példa kedvéért tegyük fel, hogy a Szuper Biztonsági Bank 100 millió dollár értékben van tárolva. Ennek a pénznek a nagy része csak tétlenül ül. Természetesen mindig fenn kell tartani bizonyos tartalékokat azoknak az ügyfeleknek, akik szeretnének kifizetni. Ha azonban a felvételek áramlása nagyjából megegyezik az új betétek áramlásával, akkor nem szükséges, hogy a bank minden betétet tartalékként tartson. Ehelyett néhányukat felhasználhatja arra, hogy hitelt nyújtson olyan embereknek, akiknek pénzre van szükségük (pl. Ház, új autó vásárlásához vagy egyetemre járáshoz). Ezt hívjuk töredéktartalék banknak.

A legtöbb országban az összes betét töredékét, amelyet a bankoknak meg kell tartaniuk, mivel tartalékként (vagyis a tartalékráta) a kormány és / vagy a bank politikája szabályozza. Tegyük fel, hogy a Super Safe Bank köteles az összes betét 10 százalékát (azaz 10 millió USD) tartalékként megtartani, a fennmaradó 90 százalékot (azaz 90 millió USD) felhasználhatja hitelek nyújtására.

Természetesen a bank dönthet úgy is, hogy a tartalékokat a törvényi előírások (azaz a többlettartalékok) felett tartja, hogy megbizonyosodjon arról, hogy nem fogynak-e készpénzből. Végül is a váratlanul nagy számú kivonás rövid idő alatt (azaz banki futás) komoly bajokat okozhat a bankoknak. Ez egyértelművé válik, ha ismét megnézzük a T-számlánkat. Mint látható, az eszközök és a források továbbra is kiegyensúlyozottak, de most a hitelek teszik ki az eszközök nagy részét.

Ami a pénzkészletet illeti, a töredéktartalékos banki játék változó. Amíg a Super Safe Bank nem ad kölcsön, addig a teljes pénzkínálat 100 millió USD marad. Amint a bank hiteleket kezd adni, a pénzkínálat növekszik. Ebben az esetben a betétesek továbbra is rendelkeznek 100 millió USD lekötött betétekkel, de a hitelfelvevőknek további 90 millió USD készpénz is van. Így a teljes pénzkészlet ma 190 millió USD. Vegye figyelembe, hogy ez a folyamat megismételhető, ami tovább növeli a pénzkészletet (lásd még: Pénzszorzó).

Jogi nyilatkozat: Pénz a vagyonnal szemben

Első pillantásra a a részleges tartalék bankrendszer valószínűleg túl jónak tűnik, hogy igaz legyen. Hogyan lehet, hogy a bankok légből keressenek pénzt? Ezen a ponton fontos megjegyezni, hogy nem pénzt, hanem pénzt teremtenek.A pénz ebben az összefüggésben csak csereeszköz. Nincs belső értéke. Hitel felvételével a hitelfelvevők több pénzt kapnak, ugyanakkor több adósságot is vállalnak. Tehát a nap végén nem gazdagabbak, mint korábban. Más szavakkal, a pénzkínálat növekedése csak magasabb likviditási szintet eredményez, de egyáltalán nem teszi gazdagabbá a gazdaságot.

Dióhéjban

A töredéktartalék banki rendszer olyan bankrendszer, amelyben a bankok csak az ügyfelek által befizetett pénz töredékét tartják tartalékként. Ez lehetővé teszi számukra, hogy hitelt nyújtsanak olyan embereknek, akiknek pénzt akarnak kölcsönkérni (például ház, új autó vásárlásához vagy egyetemre járáshoz). Ez a folyamat lényegében pénzt hoz létre, és ezáltal növeli a pénzkészletet. Fontos megjegyezni, hogy annak ellenére, hogy új pénz jön létre, a gazdaság általános vagyona változatlan marad.