Le formulaire S-1 est un fichier SEC utilisé par les entreprises qui envisagent de rendre public pour enregistrer leurs titres auprès de la Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis en tant que « déclaration d’enregistrement par le Loi sur les valeurs mobilières de 1933 « . Le S-1 contient les informations commerciales et financières de base sur un émetteur en ce qui concerne une offre de titres spécifique. Les investisseurs peuvent utiliser le prospectus pour examiner les mérites d’une offre et prendre des décisions d’investissement éclairées. Un prospectus est l’un des principaux documents utilisés par un investisseur pour rechercher une entreprise avant une offre publique initiale (IPO). D’autres formulaires d’inscription moins détaillés, tels que le formulaire S-3, peuvent être utilisés pour certains enregistrements.

Chaque jour ouvrable, les formulaires S-1 sont déposés dans le système de dépôt EDGAR de la SEC, le format de dépôt requis de la Securities and Exchange Commission des États-Unis. Cependant, bon nombre d’entre eux sont du formulaire S-1 / A connexe, qui est utilisé pour déposer des modifications à un formulaire S-1 précédemment déposé.

Le formulaire S-1 a un numéro d’approbation de l’OMB de 3234-0065 et le formulaire en ligne ne fait que 8 pages. Cependant, la simplicité de la conception du formulaire est démentie par le chiffre de la charge moyenne estimée du bureau de l’OMB – 972,32 heures. Cela signifie beaucoup de temps et des efforts de préparation du formulaire sont utilisés pour collecter et afficher des informations sur le déposant (une société inscrite ou une nouvelle personne inscrite qui a l’intention d’offrir des titres). Le formulaire S-1 exige que l’inscrit fournisse des informations provenant de diverses sources et intègre ces informations en utilisant de nombreuses règles ou réglementations, telles que les Règles et réglementations générales un der la loi sur les valeurs mobilières, le règlement C, le règlement SK et le règlement SX.

En vertu de la loi sur l’emploi, il est possible depuis avril 2012 pour les «sociétés de croissance émergentes» de déposer un formulaire S-1 sur une base confidentielle , ne rendant le contenu public que 21 jours avant la tournée de présentation de l’introduction en bourse. Cette méthode est rapidement devenue une méthode populaire, même pour les entreprises établies (telles que Manchester United et MGM Studios) pour effectuer des offres de titres.