Som studenter fra grunnskole alder til klassetrinn over hele landet drar tilbake til skolen denne måneden, sliter foreldre med hvordan de skal betale undervisning , kjøpe skoleartikler og passe inn i alle disse fritidsaktivitetene. Det kan være vanskelig å finne ut av det hele, og i en tid hvor alle ser ut til å ha en mening om skolen (og betale for det), kan det være enda vanskeligere å skille fakta fra fiksjon. I Back To School Myths-serien hjelper jeg deg med å sortere ut sannheter fra myter når det gjelder skole og skatt. Dagens myte: Du kan trekke privatskoleundervisning på skatten.
Privatskoleleksjon er ikke fradragsberettiget. Som med unøyaktig rapportert bortfall av rentefradraget på studielånet, fikk denne evig forvirrende myten sannsynligvis et nylig lønnsomhet takket være et meme som dukket opp tidligere i år som hevdet at privatskoleundervisning ble gjort fradragsberettiget som en del av skattereformregningen.
(Du kan lese mer om meme og hva du bør vurdere før du deler skatt og budsjett memes, klikk her.)
Imidlertid, i motsetning til studielånet rentefradrag, taklet ingen av hus- og senatskattereformene offisielt fradragsberettigelsen for privatskoleundervisning. Den var ikke inkludert i noen av de foreslåtte versjonene, og den endelige versjonen av Tax Cuts and Jobs Act of 2017 (TCJA) inkluderte ikke et fradrag for privatskoleundervisning.
(Du kan lese mer om hva som overlevde skattehakkblokken – og hva som ikke gjorde her.)
Med andre ord, ingenting i TCJA endret fradragsberettigelsen ved privatskoleundervisning: Kostnadene ved å delta i privat eller parochial barnehage eller høyere karakterer var ikke og er ikke fradragsberettiget for føderale inntektsskatteformål.
Det er to forslag som skattepersonell og skattebetalere har lobbet som en vei rundt den regelen:
- Karakteriser dem som barnepassutgifter. Utgifter til et barn i barnehage, førskole eller lignende programmer for barn under barnehage kan være fradragsberettiget for føderale inntektsskatteformål som en del av barneomselskatten. Det er blitt foreslått at hvis du kan skjære ut en barneomsorgsbit som er knyttet til å gå i barnehagen, bør den delen også være fradragsberettiget; du kan lese mitt inntrykk her. Imidlertid tar Internal Revenue Service (IRS) standpunktet om at barnehagen er pedagogisk og ikke kvalifiserer som barnepass; Du kan lese gjeldende Regs i §1.21-1 (d) (5) her. Alt er ikke tapt, skjønt: Regs sier også at «utgifter til før- eller etterskoleomsorg av et barn i barnehagen eller høyere karakter kan være for omsorgen for en kvalifiserende person.» Det er sant, selv om disse utgiftene ble betalt til en privat eller parochial skole. De andre reglene gjelder fremdeles for kreditten, noe som betyr at barnet ditt må være yngre enn 13 år. Og hvis det er noe undervisningsrelatert stykke før eller etter skolearbeidet, vil du skille det ut av totalen.
- Kall dem veldedige bidrag. Jeg blir stadig spurt om å merke undervisning eller relaterte kostnader som veldedighetsbidrag. Skattemyndighetene har tatt en klar holdning om at du ikke kan trekke beløp du betaler som undervisning. Dette gjelder selv om du mener at du drar fordel av skolen / veldedighetsorganisasjonen med skolepengene dine, eller at du tar byrden fra kommunene ved ikke å ta en «plass» i de offentlige skolene som du støtter med skattepengene dine. selvfølgelig kan alt ekstra du betaler til skolen utover undervisningen kvalifisere som et veldedig bidrag. Husk å sjekke ut tipsene mine for å gjøre din veldedighetsdonasjon fradragsberettiget her.
Nederst linje? Privatskoleundervisning er ikke fradragsberettiget for føderale inntektsskatteformål (skattelettelser for private og parochialskoler kan være tilgjengelige på stat for stat).
Men hvis du klør deg i hodet fordi du er sikker på at du så noe om privatskoleundervisning i skattereformforslaget, du tar ikke feil. Før skattereform ville verken inntjeningen eller fordelingen fra en 529-plan ha vært skattepliktig for føderale formål så lenge planen var brukt til kostnader knyttet til høyskole som undervisning og rom kost og avgifter, bøker, rekvisita og utstyr. Som en del av skattereformen ble dekket utgifter utvidet til å omfatte opptil $ 10 000 per elev for offentlige, private og religiøse barneskoler og videregående skoler.
For mer i serien, se:
- Tilbake til skolemyter: Studentlånetrekk er borte
