Préférez-vous recevoir 1 000 000 $ ou un centime magique qui double de valeur pendant 31 jours?

Cette question est à la base de certaines de mes leçons préférées lorsque je donner des ateliers sur les finances personnelles aux étudiants de premier cycle, aux diplômés et aux employés. Voyons si vous pouvez aussi deviner la réponse!

En errant dans la rue un jour, vous remarquez un sou brillant sur le trottoir. Lorsque vous le ramassez, vous apprenez que ce n’est pas un sou ordinaire, mais magique. Le pouvoir de ce sou est qu’il double de valeur chaque jour pendant un mois. En d’autres termes, lorsque vous vous réveillez le lendemain, vous avez miraculeusement deux centimes; le troisième jour, quatre centimes; le quatrième jour, huit centimes, et ainsi de suite.

Je demande aux participants d’estimer combien vaut le centime magique au bout de 31 jours, puis interroge le public pour voir quelle option les gens préfèrent: le centime magique ou un paiement unique de 1 000 000 USD.

Lequel accepteriez-vous? Après avoir décidé, faites défiler vers le bas au-delà de l’image du centime ci-dessous pour voir la réponse.

Prêt?

Le centime magique vaudrait plus de 10 millions de dollars!

En d’autres termes, vous feriez sans équivoque mieux de prendre la magie centime qu’un paiement unique de 1 000 000 $. Si vous ne me croyez pas, vous pouvez calculer la réponse avec la force brute, consulter le tableau récapitulatif ci-dessous ou suivre le lien vers cette feuille de calcul en ligne pour voir le calcul complet.

J’utilise l’exemple du centime principalement pour illustrer le pouvoir de la capitalisation et l’importance de la valeur temporelle de l’argent lorsqu’il s’agit d’investir pour la retraite; cependant, la beauté du sou magique est qu’il offre également de nombreuses autres leçons.

Leçon principale: investir tôt est crucial

Épargner tôt est peut-être l’axiome de retraite le plus important dans les finances personnelles . Le centime magique fournit non seulement un exemple frappant de la puissance de la croissance exponentielle, mais contribue également à renforcer la valeur des économies précoces.

Imaginez ce qui se passerait si vous manquiez le centime magique le premier jour et seulement ramassé le deuxième jour (et, par conséquent, il ne lui restait que 30 jours pour doubler). Vous ne vous retrouveriez qu’avec la moitié de l’argent ou un peu plus de 5 millions de dollars. Le moyen le plus simple de comprendre cela est de penser que vous manquez essentiellement le dernier jour du doublement (la feuille de calcul en ligne que j’ai créée montre également le calcul complet pour ce scénario).

Ou imaginez ce qui se passerait si vous avez manqué le centime magique et ne l’avez ramassé que le dixième jour. La réponse: vous n’auriez qu’environ 20 000 $!

Comme vous pouvez le voir sur le graphique ci-dessus, les derniers jours du mois sont ceux où votre solde total commence vraiment à croître rapidement. Le point important est que, bien que le dernier doublement génère la plus forte croissance en dollars, vous n’y arriverez que si vous aviez commencé à épargner tôt.

Leçon 2: Retarder a des conséquences

Le corollaire à la nécessité d’épargner tôt est qu’un délai de quelques années peut avoir des conséquences négatives et peut vous obliger à détourner des fonds supplémentaires plus tard dans la vie pour rattraper le retard.

Regardez le jour 10 du centime magique graphique. Pour rattraper quelqu’un qui a trouvé le centime le jour 1, vous devez commencer avec 5,12 $ au lieu de 0,01 $. Bien que cela ne semble pas être une grande différence en raison de l’échelle, il s’agit d’un ordre de grandeur plus important.

(À ce stade, je change généralement les participants vers des chiffres et des taux de croissance plus comparables, comme un exemple où ils investissent 2000 $ par an et cela augmente de 6% en moyenne)

Leçon 3: Les petites sommes s’additionnent

Souvent, les étudiants ou les employés à qui je parle peuvent ne pas être en mesure de mettre de gros montants à la retraite compte tout de suite, sans parler de max sur un 401 (k) chaque année. Beaucoup ont du mal à gérer les demandes concurrentes pour leur argent, notamment le remboursement des prêts étudiants, l’épargne pour la retraite et l’aide à leur famille. Certains sont intimidés et pensent à tort que s’ils ne peuvent pas ranger le montant maximum, ils pourraient aussi bien ne rien épargner.

J’utilise l’exemple du centime pour réduire leur anxiété et expliquer en quoi leur choix d’épargne n’est pas binaire. Ce que le centime magique met en évidence, c’est que de petites quantités s’additionnent rapidement avec le temps. Oui, beaucoup vaut peut-être mieux qu’un peu, mais quelque chose vaut aussi mieux que rien. De plus, vous pouvez toujours augmenter votre taux d’épargne au fil du temps. En d’autres termes, la quantité sur le marché est importante, tout comme le temps sur le marché.

Leçon 4: Intuition pour doubler votre argent de manière réaliste

La plupart des gens savent intuitivement que leur argent ne doublera pas de valeur chaque jour comme le sou magique; cependant, l’expérience de réflexion ouvre la porte à la discussion de taux de croissance réalistes pour les investissements et à la fourniture de règles empiriques que les gens peuvent utiliser.

La règle if 72 vous aide à estimer combien de temps il faudra à votre argent pour double. Si vous divisez 72 par le taux de rendement attendu, cela vous indiquera à peu près combien de temps il faudra pour doubler votre argent. Par exemple, si vous avez 1 000 $ et que vous prévoyez gagner 8% chaque année, en 9 ans (72 divisé par 8), vous auriez ~ 2000 $.

Je les dirige également vers des calculatrices et des recherches sur le réel taux de rendement (c.-à-d. ajusté pour l’inflation) sur les périodes historiques. Par exemple, entre 1985 et 2014, McKinsey a constaté que le rendement total réel des actions aux États-Unis et en Europe occidentale était en moyenne de 7,9% chaque année; cependant, ils étaient supérieurs aux moyennes sur 100 ans et, peut-être plus alarmant, beaucoup plus élevés que ce que McKinsey pense que le taux de rendement futur sera.

Leçon 5: Si c’est trop beau pour être vrai, c’est probablement le cas

ien que je consacre beaucoup de temps plus tard dans mes ateliers aux conseils financiers et à l’importance de ne travailler qu’avec des fiduciaires, le sou magique est un rappel utile que l’argent ne doublera pas de façon réaliste chaque jour ou chaque année. Je souligne aux participants que si quelqu’un essaie de vous vendre un investissement garanti et promet de doubler votre argent en un an, vous devez être très sceptique et courir.

Ou en d’autres termes, ne leur donnez pas même un seul centime!