Haluatko mieluummin 1 000 000 dollaria tai maagisen sentin, jonka arvo kaksinkertaistuu 31 päivän ajan?

Tämä kysymys on perusta joillekin suosikkitunneilleni, kun olen henkilökohtaisen rahoituksen työpajojen opettaminen opiskelijoille, tutkinnon suorittaneille ja työntekijöille. Katsotaanpa, pystytkö arvaamaan vastauksen myös!

Yhtenä päivänä kadulla vaeltamalla huomaat jalkakäytävällä kiiltävän sentin. Kun nostat sen, opit, että tämä ei ole tavallinen penniä, vaan maaginen. Tämän sentin voima on, että sen arvo kaksinkertaistuu joka päivä kuukauden ajan. Toisin sanoen, kun heräät seuraavana päivänä, sinulla on ihmeen mukaan kaksi penniä; kolmantena päivänä neljä penniä; neljäntenä päivänä kahdeksan penniä ja niin edelleen.

Pyydän osallistujia arvioimaan maagisen sentin arvon 31 päivän lopussa ja kyselemään sitten yleisöä nähdäkseen, minkä vaihtoehdon ihmiset haluavat: maagisen sentin tai kertamaksuna 1 000 000 dollaria.

Kumman ottaisit? Kun olet päättänyt, selaa vastausta alla olevan pennin kuvan ulkopuolelle.

Valmiina?

Maagisen sentin arvo olisi yli 10 miljoonaa dollaria!

Toisin sanoen sinun olisi yksiselitteisesti parempi ottaa taika sentti kuin kertamaksu 1 000 000 dollaria. Jos et usko minua, voit laskea vastauksen raakalla voimalla, katso alla olevaa yhteenvetotaulukkoa tai seuraa linkkiä tähän online-laskentataulukkoon nähdäksesi koko laskelman.

Käytän penni-esimerkkiä ensisijaisesti havainnollistamaan yhdistämisen voimaa ja kuinka tärkeää rahan aika-arvo on eläkkeelle sijoittamisessa; Maagisen sentin kauneus on kuitenkin se, että se tarjoaa monia muita oppitunteja.

Ensisijainen oppitunti: Varhainen sijoittaminen on ratkaisevan tärkeää

Varhainen säästäminen on ehkä tärkein henkilökohtaisen rahoituksen eläkkeelle . Maaginen penniä on paitsi eloisa esimerkki eksponentiaalisen kasvun valtavasta voimasta, myös auttaa vahvistamaan varhaisten säästöjen arvoa.

Kuvittele, mitä tapahtuisi, jos unohdat maagisen sentin ensimmäisenä päivänä ja vain otin sen toisena päivänä (ja siksi sillä oli vain 30 päivää aikaa kaksinkertaistua). Sinulla olisi vain puolet enemmän rahaa tai hieman yli 5 miljoonaa dollaria. Helppo tapa ymmärtää tämä on ajatella, että menetät olennaisesti viimeisen kaksinkertaistamispäivän (luomassani online-laskentataulukossa näkyy myös tämän skenaarion täydellinen laskelma).

Tai kuvittele mitä tapahtuisi jos unohdit maagisen penniäkään ja otit sen vasta kymmenentenä päivänä. Vastaus: sinulla olisi vain ~ 20 000 dollaria!

Kuten yllä olevasta kaaviosta näet, kuukauden viimeiset päivät ovat silloin, kun kokonaissaldosi alkaa todella kasvaa nopeasti. Tärkeä oivallus on, että vaikka viimeinen kaksinkertaistaminen tuottaa suurimman kasvun dollareina, pääset siihen vain, jos olisit alkanut säästää aikaisin.

Oppitunti 2: Viivästyksellä on seurauksia

Varhaisen säästämisen tarpeen seurauksena on, että muutaman vuoden viivästyksellä voi olla kielteisiä seurauksia, ja se voi vaatia sinua ohjaamaan ylimääräisiä varoja myöhemmin elämässäsi kiinniottoon.

Katso taianomaisen pennin 10. päivää kartoittaa. Jotta saisit jonkun, joka löysi sentin 1. päivänä, sinun on aloitettava 5,12 dollarilla 0,01 dollarin sijaan. Vaikka tämä ei vaikuta suurelta erolta asteikon takia, se on suuruusluokkaa enemmän.

(Tässä vaiheessa vaihdan osallistujat yleensä suhteellisempiin lukuihin ja kasvuprosentteihin, kuten esimerkki he sijoittavat 2000 dollaria vuodessa, ja se kasvaa keskimäärin 6%)

Oppitunti 3: Pienet summat kasvavat

Usein opiskelijat tai työntekijät, joille puhun, eivät välttämättä pysty sijoittamaan suuria summia eläkkeelle heti, puhumattakaan 401 (k): n maksamisesta vuosittain. Monet kamppailevat etsimään kilpailevia vaatimuksia rahoilleen, mukaan lukien opiskelulainojen maksaminen, säästäminen eläkkeelle ja perheiden auttaminen. Jotkut pelästyvät ja ajattelevat virheellisesti, että jos he eivät voi siirtää enimmäismäärää, he eivät myöskään voi säästää mitään.

Käytän penni-esimerkkiä ahdistuksen vähentämiseksi ja keskustelen siitä, miten heidän säästövalintansa ei ole binääri. Maaginen sentti korostaa sitä, että pienet määrät kertyvät nopeasti ajan myötä. Kyllä, paljon voi olla parempi kuin pieni, mutta jokin on myös parempi kuin ei mitään. Lisäksi voit aina nostaa säästömääriäsi ajan myötä. Toisin sanoen, määrä markkinoilla on tärkeä, mutta niin on myös aika markkinoilla.

Oppitunti 4: Intuitio kaksinkertaistaa rahasi realistisesti

Useimmat ihmiset tietävät intuitiivisesti, että rahansa arvo ei kaksinkertaistu päivittäin kuin maaginen penniäkään; ajatuskokeilu kuitenkin avaa oven puhua realistisista investointien kasvuprosenteista ja antaa ihmisille nyrkkisääntöjä.

Sääntö, jos 72 auttaa sinua arvioimaan, kuinka kauan rahasi vievät kaksinkertainen. Jos jaat 72 odotetulla tuotolla, se kertoo sinulle suunnilleen kuinka kauan rahasi kaksinkertaistaminen kestää. Esimerkiksi, jos sinulla on 1000 dollaria ja odotat ansaitsevasi 8% vuodessa, yhdeksässä vuodessa (72 jaettuna 8: lla), sinulla olisi ~ 2000 dollaria.

Kiinnitän heitä myös laskimiin ja todellisten tutkimuksiin tuottoprosentti (eli oikaistu inflaation mukaan) historiallisilla kausilla Esimerkiksi vuosina 1985–2014 McKinsey havaitsi, että USA: n ja Länsi-Euroopan osakkeiden reaalinen kokonaistuotto on keskimäärin 7,9% vuodessa; nämä olivat kuitenkin yli 100 vuoden keskiarvoja ja ehkä huolestuttavammin paljon korkeammat kuin mitä McKinsey ajattelee tulevan tuoton olevan.

Oppitunti 5: Jos on liian hyvä olla totta, se todennäköisesti on

Vaikka omistaudun myöhemmin paljon työpajoissani paljon aikaa taloudelliseen neuvontaan ja siihen, kuinka tärkeää on työskennellä vain uskottujen kanssa, maaginen penniäkin on hyödyllinen muistutus siitä, että raha ei todellakaan kaksinkertaistu joka päivä tai joka vuosi. Korostan osallistujille, että jos joku yrittää myydä sinulle taattua sijoitusta ja lupaa tuplata rahasi vuodessa, sinun tulee olla erittäin skeptinen ja juosta.

Tai toisin sanoen, älä anna heille jopa yhden penniäkään!